시장 상황 요약

미국 지표 강세를 배경으로 달러 매수가 우세한 가운데, 고점에서는 차익실현 매물도 혼재하며 방향감각이 부족한 전개.

일본 측에서는 통화정책의 변화가 적어 엔화 매수 재료가 부족한 반면, 당국의 발언에 대한 경계감이 시장 상승을 억제하기 쉽다.

전일 도쿄 시간 엔고 방향으로 움직인 후, 미국 시간에는 미국 지표에 따라 다시 달러 강세로 돌아서며 등락을 반복하는 모습을 보였다.

예상 범위

153엔대 초반~154엔대 중반 부근을 중심으로 움직일 것으로 예상.

하방은 지난 주 하락 후보로 꼽히는 레벨을 의식하기 쉬우며, 이를 하회할 경우 조정이 진행될 수 있음.

상승은 최근 고점 부근에서 되돌림 매물이 나오기 쉬우며, 단숨에 상승하기 위해서는 재료가 필요하다.

전술

기본은 저가 매수를 전제로 하되, 고점 추격은 피하고 신중하게 진입을 판단해야 한다.

절점 부근에서는 반등 확인을 기다렸다가 들어가는 자세가 무난하다.

단기세력은 박스권 내 회전을 염두에 두고 상하방 모두 대응할 수 있는 여지를 남겨두고 있다.

트리거

미국 실업보험 관련 및 노동생산성 결과가 예상과 다를 경우 변동성이 커지기 쉽다.

도쿄 오전/유럽 장 초반에 고비를 확실하게 넘기는 움직임이 나오면 추격 흐름이 의식될 수 있다.

미국 장기금리 상승 지속이 확인되면 달러 매수 흐름이 강화될 가능성이 높다.

비활성화 조건

최근 상승 후보로 지목된 수준을 뚜렷하게 하회하고, 되돌림이 둔화되는 경우.

고점 부근에서 매도 압력이 강해져 하락 흐름이 지속되는 경우.

미국 금리가 반락하고 달러 매수 재료가 약화될 경우, 전술의 재검토가 필요하다.

리스크 이벤트

미국 신규 실업보험 신청 건수.

미국 노동생산성 및 단위노동비용.

외환 당국의 발언과 돌발적인 지정학적 뉴스.

포지션 관리

예상 범위 내에서 작은 로트를 기본으로 하고, 구간별로 수익률을 검토합니다.

손절매는 매물 후보를 명확하게 하향 돌파한 시점에 신속히 실행한다.

연속된 지표 결과를 사이에 둔 시간대에는 포지션 축소나 일시 철수도 고려한다.

체크리스트

미국 금리 상승세 유지 여부

노드 부근의 가격 움직임과 거래량 반응

당국의 엔저 견제 발언 여부

시장 상황 요약

유럽에서는 독일의 수주 개선과 ECB 고위 인사의 발언을 기다리며 재료 찾기가 계속되고 있다.

미국에서는 노동 관련 지표를 앞두고 통화정책 전망에 대한 경계감으로 관망세가 강화되고 있다.

전날은 뚜렷한 방향성이 나타나지 않고 등락을 반복하며 일정한 수준에서 움직였다.

저점에서는 매수가 유입되고 있지만, 상승폭이 커서 박스권 내에서 가격 움직임을 탐색하는 흐름이 나타나고 있습니다.

예상 범위

아래는 1.06 초반~1.06 중반 부근.

위는 1.07 초반~1.07 중반 전후.

큰 재료가 나오지 않는다면 이 범위를 중심으로 움직일 것으로 보인다.

전술

기본은 레인지 회전으로 대응합니다.

하락세에서는 반등의 여지를 살피면서 조금씩 회복하는 자세를 취하는 것이다.

반등은 부진한 국면을 확인하고 단기 매도 전환도 검토한다.

트리거

유럽시간의 고점 갱신과 뉴욕시간의 지표 발표에 따른 변동이 관건이다.

미국 신규 실업보험 신청 건수 등으로 기조가 움직일 경우 조기에 방향감이 생길 수 있습니다.

상방이라면 최근 고점을 의식하게 되고, 하방이라면 저점 시도의 움직임이 나오기 쉽다.

비활성화 조건

예상보다 높은 수준에서 안정적으로 안착할 경우, 환매 포지션은 재검토할 것입니다.

반대로 하락 후 반등세가 약할 경우, 하락 매수 전략은 자제할 필요가 있다.

급격한 변동성 확대와 재료 서프라이즈도 전제를 수정하는 요인이 될 수 있다.

리스크 이벤트

미국 신규 실업보험 신청 건수.

유럽중앙은행 관계자의 발언.

미국의 고용 및 임금 관련 지표 속보치.

포지션 관리

예상 범위 내에서 작은 포지션을 기본으로 합니다.

이익확정은 최근 반등/반락 수준을 기준으로 삼고, 깊은 추격은 피하는 것이 좋습니다.

손절매는 명확한 돌파를 기준으로 신속히 대응합니다.

체크리스트

유럽 시간대 가격 움직임에서 박스권 상-하한가 인식이 지속되는가?

미국 지표 발표 후 반응으로 방향감각이 바뀌지 않았나?

주요 인사들의 발언이나 금리 동향에 따른 시장 온도 변화 여부

시장 상황 요약

영국 중앙은행의 정책 발표를 앞두고 시장은 방향감각을 잃은 채 인플레이션 둔화와 성장 둔화를 의식하면서도 다음 자료를 기다리는 자세를 취하고 있다.

전날은 저가 매수세가 유입됐으나 상승폭이 크지 않아 포지션 조정에 따른 소폭의 가격 변동에 그쳤다.

예상 범위

1.3000 부근 ~ 1.3200 전후.

정책 발표 전까지는 박스권 내 진폭에 머물 가능성이 높으며, 가격 변동폭은 제한적일 것으로 보인다.

전술

이벤트 통과까지는 레인지 회전을 기본으로 하고, 급격한 흔들림에 대비하여 포지션을 작게 유지하는 자세가 무난합니다.

기자회견 내용에 따라 방향성이 결정되기 때문에 발표 후 반등매도 또는 저가매수로 유연하게 전환할 수 있다.

트리거

상승 방향은 1.3150 부근을 상회하는 것이 확실하다면 단기적으로 매수가 가속화될 조짐.

하방은 1.3000선 안착으로 하방 압력이 강해지기 쉬우며, 유럽 진입과 정책 발표 시점이 변곡점이 될 수 있다.

비활성화 조건

이벤트 이후에도 1.3100대에서 방향감 없이 움직이고, 거래량도 동반되지 않는다면 전략의 전제가 무너지기 쉽다.

또한, 상하로 급격한 변동이 발생했을 때에도 전술의 재검토가 필요합니다.

리스크 이벤트

영국 중앙은행 정책금리, 성명서, 표결 상황.

금리인하 시기 및 인플레이션 전망에 대한 총재 회견 발언.

미국 실업보험 신청 건수 및 생산성 지표에 따른 달러화 금리 동향.

포지션 관리

발표 전에는 포지션을 가볍게 유지하고, 미결손을 쌓지 않는 것을 우선시합니다.

발표 후 동향을 확인한 후 크기를 조정하고, 이익 실현은 짧게, 손절매는 미리 결정된 수준에서 기계적으로 실행합니다.

체크리스트

성명서와 표결 내용에서 완화 방향이 제시되지 않았는가?

회견에서 금리인하 시작 시기와 임금-물가에 대한 언급이 강할 것인가?

미국 지표 이후 금리와 달러의 반응으로 흐름이 바뀌지 않았는가?

시장 상황 요약

호주와 중국의 경기 둔화 우려와 자원 가격의 부진한 성장이 걸림돌로 작용하기 쉬우며, 대미 관계에서는 고용 관련 고착화 현상이 우려되는 상황

전일 도쿄에서 호주달러 매도세가 선행했고, 유럽 이후 미국 지표를 계기로 달러 매수세가 우세해 반등폭이 제한적인 흐름이 이어짐.

예상 범위

전날 저점 부근에서 위쪽은 전날 고점 부근까지 오르는 것을 기본 전망

미국 지표와 주요 인사들의 발언에 따라 일시적으로 출렁이기 쉽고, 상승은 되돌림 매도세가 두터운 구간에서 둔화되기 쉽다.

전술

되돌림의 박스권 회전을 축으로, 상방은 끌어당겨 단계적으로 대응

단기적으로 급반등도 예상, 조금씩 이익실현을 쌓아간다.

트리거

유럽장 초반 전일 고점을 명확히 상회하는 경우 상방 확장성 점검

미국 지표 직후 초동조치가 이어지지 않고 반락할 경우 되돌림매도 재개 검토

비활성화 조건

상단이 실체를 동반한 상방 돌파가 확정되고, 하락하지 않는 가격 흐름이 형성됨

거래량과 헤드라인의 상승세가 지속되면서 매도 우위 가정이 무너짐.

리스크 이벤트

미국 고용 관련 및 실업보험 결과와 이에 대한 금리 반응

주요 인사들의 발언과 돌발적인 정책 헤드라인

중국 관련 지표 및 자원 시황의 급격한 변화

포지션 관리

크기는 평소보다 작게 하고, 지표 전후로 더욱 축소

손절매는 최근 수익률 고점의 약간 바깥쪽에 두고, 이익 실현은 고점 직전 분할

체크리스트

미국 지표 이후 초동은 지속될 것인가, 아니면 반전될 것인가?

자원 가격 및 중국 관련 헤드 라인의 방향

상위 구간에서의 되돌림 구간 변화 및 형성 형태

되돌아보기

도쿄에서 유럽으로 넘어가면서 매도세가 우세해졌고, 뉴욕 시간에는 매도세가 강해지면서 전날 상승폭을 상쇄하는 전개로 이어졌다.

요약

미국의 금리 고공행진과 위험선호도 회복이 배경으로 작용한 반면, 일본 측의 환율 경계감이 반등을 억제하는 요인으로 작용했다.

상승세에서는 하락을 주저하는 모습도 보였으나, 뉴욕 시간대에는 매도세가 우세해지며 전일 고점 대비 조정이 진행되었습니다.

오늘의 가격 변동

도쿄 시간에는 고점 대비 완만한 하락세를 보였고, 유럽 시간에는 반등 매도가 이어졌다.

뉴욕 시간대에는 고점을 하회하며 하락폭을 키웠고, 환매는 제한적이었다.

전체적으로 방향감은 하방으로 맞춰져 있고, 상승에 대한 무게감이 느껴졌다.

배경・재료

미국의 금리 수준이 유지되면서 달러화 약세 요인으로 작용했다.

일본 당국은 급격한 환율 변동에 대한 경계감을 드러냈고, 시장에서는 개입 리스크에 대한 인식이 남아있었다.

주식시장에서는 위험선호도가 회복세를 보이며 안전통화로서의 엔화 매수는 제한적이었다.

테크니컬 메모(단기)

상승폭은 일시적으로 하락을 멈췄지만, 반등은 약했고, 상승폭이 축소됐다.

단기 이동평균선 아래에서 움직였고, 반등 국면에서도 상승 모멘텀이 부족한 상태였다.

장중 고점과 저점 갱신 폭은 제한적이었고, 단기적으로 매도 우위 흐름이 지속됐다.

테크니컬 메모(중기)

중기적으로는 고점 부근에서 보합세를 보이다가 하방 압력이 강화되는 양상입니다.

지지선이었던 고점을 돌파하고 다음 지지대를 시험하는 전개가 의식되었습니다.

한편, 중장기 상승 추세 자체는 유지되고 있어 상승세가 지속될 것이라는 전망도 남아있다.

소감

강한 재료가 부족한 가운데 되돌림 매물이 우세한 가운데 시장은 신중한 자세를 잃지 않고 있는 것으로 느껴졌다.

급락이 아닌 조정을 동반하면서 고점에서 서서히 하락하는 움직임이 인상적이었다.

무역소감

매수하기에는 모멘텀이 부족하고, 되돌림 매도가 우세한 장면이 많았던 것 같습니다.

고점에서 반등을 확인한 후 진입이 요구되는 반면, 하방 추종 국면도 제한적이었다.

체크리스트

주요 지지선의 공방전을 확인해야 한다.

당국의 발언이나 환율 개입 관련 보도가 있는지 확인해야 한다.

미국 금리 및 주식시장 동향과 방향성이 일치하는지 확인해야 한다.

되돌아보기

달러화 상승이 억제되고, 도쿄에서 유럽, 뉴욕까지 유로화 매수가 이어진 하루.

요약

무역 정세의 불확실성이 완화되면서 시장 전반의 위험 선호가 회복된 것이 그 배경이다.

뉴욕에서는 한 번 상승세를 보였으나 하락폭은 제한적이었고, 상승세를 유지하며 마감했다.

오늘의 가격 변동

도쿄 시간부터 유로화가 서서히 매수세를 보이며 유럽장 초반에도 매수세가 꺾이지 않고 상승폭을 키웠다.

뉴욕에서는 차익실현 매물이 나오면서 일시적으로 조정을 보였으나, 이내 다시 매수세가 유입되며 장 막판 고점을 유지했다.

배경・재료

미국의 무역정책에 대한 불확실성이 후퇴하면서 안전자산으로서의 달러 수요가 다소 주춤했다.

유럽 시장에서는 주가 상승과 금리 안정이 유로화를 지지하는 요인으로 작용했다.

시장의 경계감은 여전하지만 급격한 위험회피 움직임은 보이지 않았다.

테크니컬 메모(단기)

단기적으로는 상승 흐름이 의식되며, 매수세가 유입되기 쉬운 장세가 이어졌습니다.

고점 부근에서 매매가 증가했지만, 하락 모멘텀은 제한적이었다.

테크니컬 메모(중기)

중기적으로는 완만한 반등 기조가 이어지면서 하단을 굳히면서 고점을 시험하는 흐름이 이어지고 있습니다.

이동평균선은 횡보에서 소폭 상승으로 기울어지면서 시장의 방향성이 잡혀가고 있는 모습이다.

소감

재료에 휘둘리는 전개가 아닌, 환매와 실수요가 맞물리면서 안정된 흐름을 보인 것 같습니다.

급등세는 아니지만, 가격 움직임에 어느 정도 안정감이 돌아왔고, 시장 참여자들의 경계심도 완화된 느낌이다.

무역소감

신중하게 눈치를 살피는 움직임이 보상을 받기 쉬웠고, 추격매수는 다소 판단하기 어려운 장면이 연출되기도 했다.

위아래로 크게 흔들리지 않기 때문에 손익분기점 관리가 중요했던 것 같습니다.

체크리스트

주요 지표와 주요 인사들의 발언 일정을 확인했는지

고점 수준과 최근 고점 저점을 파악하고 있는가?

포지션 크기와 위험 허용 범위가 적절한가?

되돌아보기

도쿄에서 매수 유입, 유럽에서 매수 지속, 뉴욕에서 상승세를 이어가며 고점 부근에서 마감.

요약

영국 중앙은행의 정책 동결 및 향후 금리인하 전망에도 불구하고 파운드화는 견조한 흐름을 보임.

재정정책에 대한 불확실성은 여전하지만, 하방 모멘텀은 제한적이며 환매가 우세했다.

오늘의 가격 변동

도쿄에서 조금씩 상승 흐름이 형성되고, 유럽에서도 매수세가 지속되고 있다.

뉴욕에서는 잠시 차익실현 매물이 나왔지만, 하락폭이 얕아 다시 매수세로 전환했다.

배경・재료

영국 중앙은행은 정책금리를 동결했고, 투표가 근소한 차이로 이뤄져 금리 인하 관측을 의식했다.

재정 당국의 지출과 세제에 대한 신중한 태도를 보이며 시장 전망에 대한 불투명성을 남겼다.

미국 쪽에서는 눈에 띄는 재료가 부족했고, 달러의 방향성도 제한적이었다.

테크니컬 메모(단기)

고점 부근에서 상승세를 이어가다가 비교적 얕은 상승폭으로 반등했다.

단기 이동평균선 위를 유지하며 매수세가 유입되는 모습을 보였다.

테크니컬 메모(중기)

박스권 상단 부근에서 등락을 거듭하며 방향감각이 없는 상태가 지속되고 있다.

중기적으로는 지지선을 이탈하지 않았고, 흐름은 크게 무너지지 않았다.

소감

다소 무게감을 주는 내용이었지만, 반응은 제한적이었고 시장의 내성을 느낄 수 있었다.

다음 방향은 정책 및 재정 이벤트의 내용에 따라 달라질 수 있으며, 과도한 기대도 비관도 피하고 싶은 국면이다.

무역소감

상승폭이 얕고, 되돌림 매도보다 상승 매수 우위가 부각된 하루.

다만, 고비마다 성장세가 주춤하는 장면이 있어 추종자들의 판단이 요구되는 전개였다.

체크리스트

주요 이벤트 이후 가격 반응 확인 여부

지원과 저항의 수준을 갱신했습니까?

포지션과 리스크 관리의 정합성을 검토했는지 여부

되돌아보기

도쿄-유럽은 소폭 등락을 거듭했지만, 뉴욕시간 달러 매수가 우세한 가운데 호주달러는 반등폭을 제한하며 전일 수준까지 하락했다.

요약

호주달러는 방향감각이 부족한 흐름 속에서 뉴욕시간까지 상승에 무게를 두는 흐름이 이어졌다.

매수세가 이어지지 않고 밀려나는 장면이 있었지만, 하락폭도 일정 수준에서 유지되며 전체적으로 박스권에서 움직였다.

오늘의 가격 변동

도쿄-유럽시간은 좁은 가격대에서 움직이며 재료의 어려움으로 판단을 유보하는 움직임이 두드러졌다.

뉴욕시간에 들어서는 미국 금리 동향과 달러 매수를 배경으로 호주달러는 상승폭이 제한되며 전날 장 막판 수준까지 하락하는 모습을 보였습니다.

배경・재료

호주 측의 눈에 띄는 경제지표나 발언이 없어 호주달러를 지지하는 요소는 제한적이었다.

미국 달러화는 금리 변동과 위험선호도 하락으로 견조한 흐름을 보이며 상대적으로 호주 달러화의 반등을 둔화시키는 요인으로 작용했다.

자원 가격의 하락세가 어느 정도 지지력을 발휘했지만, 시장의 관심은 달러의 강약세에 집중됐다.

테크니컬 메모(단기)

단기적으로는 상승을 의식하기 쉬운 수준에서 지지부진한 흐름을 보이며 반납 매물이 나오기 쉬운 모습입니다.

하방으로는 최근 저점 부근에서 하락을 주저하고 있어 뚜렷한 돌파를 기다리고 있는 상태입니다.

테크니컬 메모(중기)

며칠 단위로는 고점을 하향 조정하는 움직임이 지속되고 있으며, 중기적으로는 반등 국면에서 상승의 무게감을 의식하고 있다.

중심 가격대를 사이에 두고 보합권에서 움직이며 방향성을 탐색하는 흐름이 이어지고 있다.

소감

전반적으로 조용한 하루였지만, 뉴욕시간의 약세에서 알 수 있듯이 호주달러의 단독 힘으로는 반등이 지속되기 어려운 상황으로 보였습니다.

미국 달러와 금리의 흐름에 따라 한 방향으로 기울어질 여지가 있으며, 여전히 재료 기다림의 분위기가 남아 있다.

무역소감

박스권 상단에서는 매수가 지속되지 않고 반락하는 경향이 있어 단기적으로는 매수를 유도한 후 판단하는 것이 유효하다고 느꼈다.

저점 돌파는 피했지만, 매수 관점에 치우치지 않고 리스크 관리에 유의해야 할 것으로 보인다.

체크리스트

미국 금리 및 달러 인덱스의 동향 확인

호주 관련 지표 및 자원 가격 변동에 주목해야 한다.

최근 저점 및 되돌림 고점 갱신 여부를 확인해야 한다.